人民币汇率变动对中国进口价格传递效应研究.docx

摘要：本文借鉴了前人的研究方法和模型，运用计量经济学方法建立了向量误差修正模型(VECM)和向量自回归模型（VAR），以探究汇率对进口价格的传递效应以及汇改前后的变化。研究结果表明，人民币汇率对进口价格有显著的负向影响，且是影响我国进口价格的最主要因素,其对进口价格的长期传递效应大于1；同时与汇改之前相比，汇改后汇率对进口价格的传递效应更大。

关键词：人民币名义有效汇率；进口价格；汇率传递；VAR

目录

摘要

Abstract

1  引  言-1

  1.1  选题背景和意义-1

  1.2  文献综述-1

2  计量模型理论构建以及变量选择-3

  2.1  模型构建-3

  2.2  变量选择及数据来源-4

    2.2.1  我国的进口价格指数（IPI）-4

    2.2.2  人民币名义有效汇率（NEER）-4

    2.2.3  GDP（IVA）-5

    2.2.4  外国出口商的生产成本（WEPI）-5

    2.2.5  货币供应量（M）-5

3  实证分析和检验结果-6

  3.1  人民币汇率对我国进口价格传递效应的实证研究-6

    3.1.1  平稳性检验-6

    3.1.2  协整检验-7

    3.1.3  向量误差修正模型分析-8

    3.1.4  向量自回归模型分析-9

  3.2  汇改前后人民币汇率对进口价格传递效应的比较-14

    3.2.1  协整检验和向量误差修正模型分析-14

    3.2.2  VAR模型分析-14

4  结论解释和政策启示-16

  4.1  结论解释-16

  4.2  政策解释-16

参考文献-18