基于市场情绪的量化择时模型研究.doc

摘要：量化投资近年来发展迅速，且相对于传统投资方法具有很多优势，再加上计算机技术和行为金融学的快速发展，量化投资在国外和国内的投资界逐步引发投资革命。本世纪以来，金融市场的投资主体范围逐渐，改革开放等政策也使我国金融市场逐步与国际接轨，许多传统金融理论不能解释的现象频频出现。由于国内的金融市场起步比较迟，对于量化投资的研究也并不多，因此对这一新兴概念进行理论研究具有非常重要的实际意义。本文是在量化择时模型的基础上引入市场情绪这一对市场产生重要影响的因素，通过对国内股市的金融市场数据进行研究，并结合所参考的国内外经典文献，提出了情绪择时策略。

 关键词：市场情绪；情绪择时；量化投资

目录

摘要

Abstract

一、引言-1

二、研究现状-2

（一）国外研究现状-2

（二）国内研究现状-2

三、量化投资理论-3

（一）量化投资内容及其发展-3

(二)量化投资理论分析-4

四、实证分析-8

五、结论-7

参考文献-11