利率市场化对我国商业银行利率风险的影响分析.docx

摘要：随着我国近年来利率市场化的不断推进，存贷款利差减小，利润下降，商业银行在利率波动过程中所面临的利率风险增加，因此有效地进行利率风险管理变得尤为重要。本文以浙江省杭州市为研究区域，选取前身为农村信用社的农商行这一特殊商业银行主体为研究对象，借鉴国外先进的利率管理方法，从中选择了利率敏感性缺口模型和VaR模型，对其进行利率风险度量，利用利率敏感性缺口模型得出样本银行利率敏感性缺口绝对值呈逐年增长趋势，其后利用VaR模型分别计算得出两家银行的日均VaR值。最后在文末提出了一些利率风险管理措施：一是加强VaR在利率风险管理中的应用；二是健全商业银行利率风险管控体系；三是加大力度培养利率风险管理的专业人才。

关键词：利率市场化；利率风险；利率敏感性缺口；VaR模型

目录

摘要

Abstract

1  引  言-1

2  文献综述-1

2.1  国外文献综述-1

2.2  国内文献综述-2

3  商业银行利率风险及其度量方法-3

3.1  利率市场化条件下商业银行的利率风险-3

3.1.1  利率风险的定义-3

3.1.2  利率风险的分类-3

3.2  商业银行利率风险的度量方法-3

3.2.1  利率敏感性缺口分析法-3

3.2.2  VaR模型分析法-4

3.2.3  GARCH模型介绍-4

4  商业银行利率风险的实证分析-5

4.1  利率敏感性缺口分析-5

4.1.1  杭州联合银行利率敏感性缺口分析-6

4.1.2  萧山农商银行利率敏感性缺口分析-7

4.2  VaR模型实证分析-8

4.2.1  样本数据选择-8

4.2.2  样本数据分析-8

4.2.3  GARCH模型的计算与检验-13

5  关于商业银行利率风险管理的政策建议-18

参考文献-20